Bong bóng chứng khoán ảnh hưởng lên thị trường crypto như thế nào?

Số người xem bài viết (Post Views): 46

Tóm tắt: Bài viết này phân tích mối liên hệ giữa bong bóng cổ phiếu tiềm ẩn và tác động của nó lên thị trường crypto. Bài viết sử dụng nghiên cứu trường hợp của “Magnificent 7”, bảy công ty công nghệ lớn của Hoa Kỳ, để minh họa cho sự tăng trưởng mạnh mẽ và lo ngại về bong bóng giá.

Bài viết sẽ xem xét các yếu tố sau:

Tình hình hiện tại trên thị trường tài chính toàn cầu: Nêu bật các thách thức như lãi suất tăng, căng thẳng địa chính trị và lo ngại về suy thoái kinh tế.
Vai trò của “Magnificent 7” và sự cường điệu xung quanh AI: Thảo luận về sự tăng trưởng chóng mặt của các công ty công nghệ lớn và mối liên quan đến sự cường điệu xung quanh trí tuệ nhân tạo (AI).
Sự hoài nghi ngày càng tăng của nhà đầu tư: Khảo sát sự thay đổi tâm lý nhà đầu tư đối với cổ phiếu công nghệ lớn, bao gồm cả việc công bố kết quả kinh doanh quý 2 năm 2024.
Bong bóng là gì và làm thế nào để nhận biết nó: Giới thiệu khái niệm bong bóng thị trường và “Bubble Gauge” của Ray Dalio, một phương pháp để xác định bong bóng thị trường.
Tác động lên thị trường crypto: Phân tích mối liên hệ giữa thị trường cổ phiếu và crypto, và ảnh hưởng tiềm ẩn của bong bóng cổ phiếu lên thị trường crypto.

Table of Contents

Thị trường tài chính toàn cầu: Những cơn gió bão đang đến?

Thị trường tài chính toàn cầu đang phải đối mặt với những thách thức đáng kể, được khuếch đại bởi lãi suất tăng, căng thẳng địa chính trị và lo ngại về suy thoái kinh tế. Đặc biệt bị ảnh hưởng là các công ty công nghệ lớn, những cái gọi là “Magnificent 7”, với mức định giá cực cao của chúng ngày càng bị nghi ngờ.

Ray Dalio, nhà sáng lập của quỹ đầu tư hedge fund lớn nhất thế giới Bridgewater Associates, đã phát triển một phương pháp để xác định sự hiện diện của bong bóng thị trường. Phương pháp này, được gọi là “Bubble Gauge”, dựa trên phân tích sáu yếu tố chính, khi kết hợp lại, sẽ cung cấp một bức tranh toàn diện về việc liệu thị trường có đang trong bong bóng hay không.

Có thể thấy rằng, các diễn biến trên thị trường chứng khoán có thể tác động đáng kể lên thị trường crypto, vốn dễ bị biến động cực độ trong thời kỳ bất ổn kinh tế.

“Magnificent 7” và cơn sốt AI

Kể từ khi OpenAI giới thiệu ChatGPT vào năm 2022, sự cường điệu xung quanh công nghệ AI đã thúc đẩy giá cổ phiếu của các công ty công nghệ lớn tăng vọt. Microsoft, Alphabet (Google) và Amazon đều đã tăng mạnh so với mức thấp nhất của năm 2022, và thậm chí Meta và Nvidia cũng chứng kiến mức tăng giá cổ phiếu ấn tượng.

Những công ty này chiếm ưu thế trong chỉ số S&P 500, theo dõi 500 công ty lớn nhất của Mỹ, và đã đóng góp đáng kể vào hiệu suất chung của thị trường. Tuy nhiên, câu hỏi đặt ra là liệu những mức định giá cực cao này có thực sự được biện minh hay chúng ta đang đối mặt với một bong bóng do kỳ vọng đầu cơ về tương lai của AI?

Sự hoài nghi ngày càng tăng của nhà đầu tư

Theo những diễn biến gần đây trên thị trường tài chính, sự hoài nghi ngày càng tăng lên trong số các nhà đầu tư, đặc biệt liên quan đến các công ty công nghệ lớn được biết đến với cái tên “Magnificent 7”. Nhóm này, bao gồm Microsoft, Apple, Alphabet (Google), Amazon, Meta, Tesla và Nvidia, đã đạt được những bước tiến đáng kể trong những năm gần đây, chủ yếu do sự cường điệu xung quanh trí tuệ nhân tạo (AI) và các công nghệ liên quan.

Tuy nhiên, kể từ giữa năm 2024, tình thế đã thay đổi và đà tăng giá trước đây dường như không thể ngăn cản của những công ty này đã chững lại.

Thật không may, trong tháng 7 năm 2024, “Magnificent 7” đã trải qua một cuộc điều chỉnh mạnh mẽ làm giảm đáng kể vốn hóa thị trường của những công ty này. Chỉ trong vòng 20 ngày, họ đã mất trung bình 125 tỷ đô la mỗi ngày, tương đương với tổng thiệt hại 2,6 nghìn tỷ đô la. Sự sụt giảm đột ngột này đã khiến nhiều nhà đầu tư bối rối, buộc họ phải xem xét lại chiến lược và tái cân bằng danh mục đầu tư của mình.

Một trong những nguyên nhân chính của sự thay đổi này là việc công bố kết quả kinh doanh quý 2 năm 2024 của “Magnificent 7”. Mặc dù lợi nhuận vững chắc và trong một số trường hợp, kết quả vượt kỳ vọng, nhưng thị trường chứng khoán đã phản ứng tiêu cực đối với những báo cáo này.

Ví dụ, giá cổ phiếu của Microsoft đã giảm tới 8% trong phiên giao dịch sau giờ, mặc dù công ty đã báo cáo doanh thu tăng 15% so với năm trước. Sự sụt giảm này là do những con số tăng trưởng đáng thất vọng trong lĩnh vực kinh doanh điện toán đám mây Azure, với mức tăng trưởng là 29%, trong khi các nhà phân tích dự đoán mức tăng trưởng là 30%.

Bong bóng là gì và làm thế nào để nhận biết nó?

Bong bóng thị trường xảy ra khi mua bán đầu cơ đẩy giá tài sản lên cao hơn nhiều so với giá trị nội tại của chúng. Điều này thường xảy ra thông qua kỳ vọng giá sẽ liên tục tăng, điều này lại thu hút thêm người mua, cho đến khi cuối cùng không tìm được người mua mới nữa và giá sụp đổ. Bong bóng thường chỉ rõ ràng một cách rõ ràng sau khi chúng đã vỡ, như bong bóng dotcom năm 2000 hoặc bong bóng bất động sản năm 2008.

Tình hình hiện tại trên thị trường chứng khoán Mỹ có một số điểm tương đồng với những bong bóng lịch sử này, nhưng liệu chúng ta có thực sự đang ở trong giai đoạn như vậy hay không vẫn còn là vấn đề tranh luận.

“Bubble Gauge” của Ray Dalio: Một công cụ phân tích bong bóng

Ray Dalio, người sáng lập của quỹ đầu tư hedge fund lớn nhất thế giới Bridgewater Associates, đã phát triển một phương pháp để xác định sự hiện diện của bong bóng thị trường. Phương pháp này, được gọi là “Bubble Gauge”, dựa trên phân tích sáu yếu tố chính:

Giá cao so với các điểm chuẩn truyền thống: Dalio kiểm tra mức giá so với các thước đo định giá truyền thống, chẳng hạn như giá trị hiện tại của dòng tiền tương lai so với lãi suất. Khi giá tài sản cực kỳ cao so với những thước đo truyền thống này, đó có thể là dấu hiệu của bong bóng.
Giá phản ánh các điều kiện không bền vững: Yếu tố thứ hai xem xét liệu giá có phản ánh các điều kiện không bền vững hay không. Điều này bao gồm, ví dụ, sự ngoại suy của tốc độ tăng trưởng doanh thu và lợi nhuận trong những giai đoạn mà giới hạn năng lực được đạt tới và tăng trưởng thêm trở nên khó khăn.
Người mua mới gia nhập thị trường: Yếu tố thứ ba liên quan đến sự hiện diện của những người mua mới gia nhập thị trường, tiếp tục đẩy giá lên cao. Khi một lượng lớn người tham gia thị trường mới đầu tư, thường bị thúc đẩy bởi nỗi sợ hãi bỏ lỡ (FOMO), điều này có thể củng cố các dấu hiệu của bong bóng.
Tâm lý lạc quan rộng rãi: Yếu tố thứ tư trong “Bubble Gauge” của Dalio là tâm lý chung của thị trường. Trong bong bóng, thường có sự lạc quan phổ biến, với đa số người tham gia thị trường tin rằng giá sẽ tiếp tục tăng.
Mua bán được sử dụng đòn bẩy cao: Yếu tố thứ năm liên quan đến mức độ mua bán được sử dụng đòn bẩy. Trong bong bóng, người mua thường vay nặng nợ để mua tài sản, điều này làm tăng rủi ro sụp đổ thị trường khi giá bắt đầu giảm.
Mua bán quá mức về phía trước và kỳ vọng quá lạc quan: Yếu tố cuối cùng xem xét liệu người mua hoặc các công ty có đang thực hiện mua bán quá mức về phía trước hay không, tức là liệu họ có đang đặt cược mạnh vào tăng giá trong tương lai bằng cách mua nhiều hơn mức họ cần hiện tại hay không.

Bảng: “Bubble Gauge” của Ray Dalio để Phân tích Bong bóng Thị trường

Yếu tố	Mô tả	Dấu hiệu của bong bóng
Giá cao so với các điểm chuẩn truyền thống	So sánh giá tài sản với các thước đo định giá truyền thống như giá trị hiện tại của dòng tiền tương lai so với lãi suất.	Giá tài sản cực kỳ cao so với các thước đo này.
Giá phản ánh các điều kiện không bền vững	Kiểm tra xem giá có phản ánh những điều kiện không bền vững, như sự ngoại suy của tốc độ tăng trưởng doanh thu và lợi nhuận trong những giai đoạn mà giới hạn năng lực được đạt tới và tăng trưởng thêm trở nên khó khăn.	Tốc độ tăng trưởng phi thực tế, kỳ vọng lợi nhuận quá cao, không phản ánh thực tế.
Người mua mới gia nhập thị trường	Xác định liệu có lượng lớn người tham gia thị trường mới đang đầu tư, thường bị thúc đẩy bởi nỗi sợ hãi bỏ lỡ (FOMO).	Tăng đột biến lượng giao dịch, nhiều người mua mới gia nhập thị trường, FOMO lan rộng.
Tâm lý lạc quan rộng rãi	Kiểm tra tâm lý chung của thị trường, thường có sự lạc quan phổ biến với đa số người tham gia thị trường tin rằng giá sẽ tiếp tục tăng.	Sự lạc quan quá mức, ít người cảnh báo về rủi ro, tin tưởng vào tăng trưởng liên tục.
Mua bán được sử dụng đòn bẩy cao	Xem xét mức độ mua bán được sử dụng đòn bẩy, người mua thường vay nặng nợ để mua tài sản, điều này làm tăng rủi ro sụp đổ thị trường khi giá bắt đầu giảm.	Tỷ lệ vay nợ cao, sử dụng đòn bẩy quá mức để mua tài sản.
Mua bán quá mức về phía trước và kỳ vọng quá lạc quan	Kiểm tra liệu người mua hoặc các công ty có đang thực hiện mua bán quá mức về phía trước hay không, tức là liệu họ có đang đặt cược mạnh vào tăng giá trong tương lai bằng cách mua nhiều hơn mức họ cần hiện tại hay không.	Đầu tư quá mức vào tương lai, mua bán dựa trên dự đoán quá lạc quan, thiếu phân tích thực tế.

Lưu ý: Bảng này chỉ cung cấp một cái nhìn tổng quan về “Bubble Gauge” của Ray Dalio. Để hiểu rõ hơn, cần nghiên cứu thêm về phương pháp này và áp dụng nó vào các trường hợp cụ thể.

Dalio đã kết luận vào quý 1 năm 2024 rằng thị trường chứng khoán Mỹ, bao gồm cả “Magnificent 7”, có mức định giá cao nhưng không rõ ràng là đang trong bong bóng. Mặc dù thị trường có cho thấy một số yếu tố quá nóng, nhưng tình hình chung không giống với những bong bóng trong quá khứ như bong bóng dotcom năm 2000 hoặc bong bóng nhà ở năm 2008.

Tác động lên thị trường crypto: Mối quan hệ phức tạp

Các diễn biến trên thị trường chứng khoán toàn cầu, đặc biệt là sự hỗn loạn xung quanh “Magnificent 7”, có ý nghĩa sâu rộng đối với nhiều loại tài sản, bao gồm cả thị trường crypto. Mặc dù crypto và thị trường chứng khoán truyền thống từ trước đến nay có mối tương quan yếu, nhưng những sự kiện gần đây trên thị trường chứng khoán có thể tác động đáng kể lên crypto.

Để hiểu rõ hơn về tác động tiềm ẩn này, điều quan trọng là phải xem xét kỹ hơn các mối liên hệ và động lực giữa hai thị trường này.

Mối tương quan giữa thị trường chứng khoán và crypto: Sự chuyển dịch

Trước đây, crypto như Bitcoin (BTC) và Ethereum (ETH) thường hoạt động độc lập với các thị trường truyền thống. Sự độc lập này đã khiến chúng trở nên hấp dẫn đối với nhiều nhà đầu tư đang tìm kiếm các cơ hội đầu tư thay thế. Tuy nhiên, động lực này đã thay đổi trong những năm gần đây. Với sự tham gia của các nhà đầu tư tổ chức vào thị trường crypto và sự chấp nhận ngày càng tăng đối với crypto như một loại tài sản, mối tương quan giữa thị trường chứng khoán và crypto đã tăng lên. Điều này có nghĩa là những biến động mạnh mẽ trên thị trường chứng khoán ngày càng có thể ảnh hưởng đến thị trường crypto.

Một ví dụ về sự tương tác này đã được thấy vào tháng 7 năm 2024, khi “Magnificent 7” phải chịu một sự sụt giảm giá trị đáng kể trong khi giá Bitcoin tăng 9%. Sự tăng giá ngắn hạn của Bitcoin có thể cho thấy rằng một số nhà đầu tư đang chuyển vốn từ chứng khoán sang crypto trong thời kỳ bất ổn. Tuy nhiên, sự tăng giá này đã được theo sau bởi một giai đoạn biến động và bất ổn gia tăng, cho thấy thị trường crypto nhạy cảm với những biến động lớn trên thị trường truyền thống.

Tác động của việc bong bóng cổ phiếu vỡ lên thị trường crypto: Rủi ro gia tăng

Nếu một bong bóng tiềm ẩn vỡ trong “Magnificent 7” hoặc thị trường chứng khoán Mỹ rộng lớn hơn, điều này có thể có những hậu quả nghiêm trọng đối với thị trường crypto. Sự sụt giảm đột ngột và lớn về giá trị của các cổ phiếu công nghệ lớn có thể gây ra một cơn hoảng loạn lan rộng sang các thị trường khác, bao gồm cả thị trường crypto.

Trong một tình huống như vậy, các nhà đầu tư có thể bán các tài sản rủi ro hơn của họ, bao gồm cả crypto, để bù đắp thiệt hại trong danh mục đầu tư truyền thống của họ. Điều này có thể dẫn đến sự sụt giảm đột ngột và mạnh mẽ về giá crypto.

Một yếu tố khác cần xem xét là thanh khoản. Nếu các phần lớn của thị trường bị ảnh hưởng bởi sự mất giá đột ngột, tình trạng thiếu thanh khoản có thể phát sinh, điều này sẽ làm tăng thêm sự biến động trên thị trường crypto. Do crypto thường ít thanh khoản hơn tài sản truyền thống, nên biến động giá trên những thị trường này có thể còn cực đoan hơn, làm tăng rủi ro cho các nhà đầu tư.

Vai trò của chính sách lãi suất và tác động của nó lên crypto: Một yếu tố không thể bỏ qua

Một khía cạnh quan trọng khác ảnh hưởng đến mối quan hệ giữa thị trường chứng khoán và thị trường crypto là chính sách lãi suất của các ngân hàng trung ương. Kỳ vọng về việc giảm lãi suất ở Mỹ vào tháng 9 năm 2024, được thúc đẩy bởi dữ liệu lạm phát yếu hơn vào tháng 7, đã dẫn đến việc tái cân bằng các chiến lược đầu tư.

Mặc dù triển vọng này có thể tích cực đối với các công ty nhỏ hơn và tài sản rủi ro hơn như crypto trong ngắn hạn, nhưng nó cũng mang theo những rủi ro. Nếu lãi suất được hạ thấp, các nhà đầu tư có thể quay trở lại với các tài sản rủi ro hơn như crypto, điều này có thể dẫn đến tăng giá ngắn hạn. Tuy nhiên, một chính sách lãi suất thấp kéo dài cũng có thể dẫn đến sự hình thành bong bóng trên những thị trường này, tương tự như những gì đã xảy ra với “Magnificent 7”. Sự phát triển như vậy có thể khiến thị trường crypto dễ bị tổn thương trước những cuộc điều chỉnh trong tương lai, đặc biệt nếu điều kiện kinh tế thay đổi và các ngân hàng trung ương buộc phải tăng lãi suất trở lại.

Bảng tóm tắt: Tác động của Thị trường Chứng khoán lên Thị trường Crypto

Yếu tố	Tác động lên thị trường crypto	Ví dụ
Biến động giá cổ phiếu	Biến động tương tự: Khi thị trường chứng khoán tăng trưởng mạnh, thị trường crypto cũng có thể tăng theo. Ngược lại, khi thị trường chứng khoán giảm, thị trường crypto cũng có thể bị ảnh hưởng tiêu cực.	Vào tháng 7 năm 2024, khi “Magnificent 7” phải chịu một sự sụt giảm giá trị đáng kể, giá Bitcoin tăng 9% trong ngắn hạn. Tuy nhiên, sau đó, thị trường crypto cũng chứng kiến sự biến động và bất ổn gia tăng.
Sự hoài nghi của nhà đầu tư	Chuyển dịch vốn: Khi nhà đầu tư hoài nghi về thị trường chứng khoán, họ có thể chuyển vốn sang thị trường crypto, đặc biệt là trong thời kỳ bất ổn.	Khi thị trường chứng khoán Mỹ gặp khó khăn, một số nhà đầu tư có thể chuyển vốn sang các tài sản như Bitcoin và Ethereum, được xem là “safe haven” trong một số trường hợp.
Chính sách lãi suất	Ảnh hưởng gián tiếp: Chính sách lãi suất của các ngân hàng trung ương có thể tác động gián tiếp lên thị trường crypto. Ví dụ, khi lãi suất thấp, nhà đầu tư có thể tìm kiếm các tài sản rủi ro hơn như crypto, dẫn đến tăng giá. Ngược lại, khi lãi suất tăng, dòng tiền có thể chảy về các tài sản an toàn hơn, làm giảm giá crypto.	Khi lãi suất thấp, dòng tiền có thể chảy vào các tài sản rủi ro hơn như crypto, dẫn đến sự tăng giá ngắn hạn. Tuy nhiên, một chính sách lãi suất thấp kéo dài cũng có thể dẫn đến sự hình thành bong bóng trên thị trường crypto, làm cho thị trường dễ bị tổn thương trước những cuộc điều chỉnh trong tương lai.
Tâm lý thị trường	Ảnh hưởng tâm lý: Tâm lý thị trường chứng khoán cũng có thể ảnh hưởng đến tâm lý của nhà đầu tư trên thị trường crypto. Ví dụ, khi thị trường chứng khoán lạc quan, nhà đầu tư có thể dễ dàng chấp nhận rủi ro hơn và đầu tư vào crypto. Ngược lại, khi tâm lý thị trường tiêu cực, nhà đầu tư có thể rút vốn khỏi thị trường crypto.	Khi thị trường chứng khoán lạc quan, nhà đầu tư có thể dễ dàng chấp nhận rủi ro hơn và đầu tư vào crypto, dẫn đến sự tăng trưởng mạnh mẽ. Ngược lại, khi tâm lý thị trường tiêu cực, nhà đầu tư có thể rút vốn khỏi thị trường crypto, gây áp lực giảm giá.
Sự kiện lớn trên thị trường chứng khoán	Sự kiện bất ngờ: Các sự kiện lớn trên thị trường chứng khoán, như khủng hoảng tài chính, có thể gây ra sự biến động lớn trên thị trường crypto.	Khủng hoảng tài chính toàn cầu năm 2008 đã khiến thị trường chứng khoán lao dốc, và thị trường crypto cũng bị ảnh hưởng tiêu cực.

Lưu ý: Bảng này chỉ cung cấp một cái nhìn tổng quan về mối quan hệ phức tạp giữa thị trường chứng khoán và thị trường crypto. Việc dự đoán chính xác tác động của thị trường chứng khoán lên thị trường crypto là rất khó khăn do nhiều yếu tố khác cũng có thể ảnh hưởng đến thị trường crypto.

Nhận xét

Chủ đề về mối quan hệ giữa bong bóng cổ phiếu và thị trường crypto là một chủ đề rất hấp dẫn và đầy thách thức. Nó phơi bày sự phức tạp của thị trường tài chính toàn cầu, nơi những biến động trong một lĩnh vực có thể lan tỏa và tác động đến các lĩnh vực khác. Sự tăng trưởng chóng mặt của các công ty công nghệ lớn, được thúc đẩy bởi sự cường điệu xung quanh AI, dường như đang tạo ra một bong bóng tiềm ẩn, và nếu nó vỡ, hậu quả có thể ảnh hưởng đến thị trường crypto, vốn đã rất dễ biến động. Tuy nhiên, cần phải nhớ rằng thị trường crypto còn rất mới và có nhiều yếu tố khó dự đoán, khiến cho việc đánh giá tác động của bong bóng cổ phiếu là một nhiệm vụ đầy khó khăn. Do đó, các nhà đầu tư cần phải cẩn trọng và có chiến lược đầu tư phù hợp để quản lý rủi ro.

Mối quan hệ giữa thị trường chứng khoán và crypto ngày càng phức tạp và khó dự đoán. Mặc dù tiền mã hóa thường được xem là một tài sản rủi ro, nhưng chúng cũng có thể bị ảnh hưởng bởi những biến động trên thị trường truyền thống.

Do đó, các nhà đầu tư cần phải cẩn trọng và đa dạng hóa danh mục đầu tư của mình, đồng thời theo dõi sát sao những diễn biến trên thị trường tài chính toàn cầu để có thể đưa ra những quyết định đầu tư sáng suốt.

Kết luận: Bất ổn vẫn còn hiện hữu, cần cảnh giác!

Tóm lại, những diễn biến trên thị trường chứng khoán toàn cầu, đặc biệt là “Magnificent 7”, có thể tác động đáng kể đến thị trường crypto. Mặc dù có thể có sự luân chuyển vốn vào crypto trong ngắn hạn, nhưng rủi ro về một cuộc điều chỉnh lớn vẫn còn hiện hữu nếu thị trường chứng khoán chịu áp lực thêm. Các nhà đầu tư trên thị trường crypto nên nhận thức được những rủi ro gia tăng do sự biến động và bất ổn trên thị trường truyền thống và điều chỉnh chiến lược đầu tư của họ cho phù hợp. Những tháng tới sẽ cho thấy liệu thị trường crypto có thể giữ vững vị thế độc lập với những diễn biến trên thị trường chứng khoán hay liệu nó sẽ bị kéo theo cùng hướng với các thị trường truyền thống.

Cuộc điều chỉnh hiện tại trên thị trường tài chính toàn cầu có thể là sự khởi đầu của một phản ứng thị trường lớn, hoặc nó chỉ là một sự củng cố lành mạnh sau một thời gian dài tăng trưởng. Mặc dù hiện tại chưa rõ liệu chúng ta có đang ở trong bong bóng hay không, nhưng các nhà đầu tư nên thận trọng và nhận thức được những rủi ro liên quan đến mức định giá cực cao của “Magnificent 7” và tình hình chung của thị trường.

Bất kể thị trường phát triển như thế nào trong những tháng tới, điều quan trọng là phải dựa vào phân tích có cơ sở và không rơi vào những sự phóng đại đầu cơ.

[+++]

Lưu ý: Bài viết chỉ cung cấp góc nhìn và không phải là lời khuyên đầu tư.

Đọc các Sách chính thống về Blockchain, Bitcoin, Crypto

Để nhận ưu đãi giảm phí giao dịch, đăng ký tài khoản tại các sàn giao dịch sau:

👉 Nếu bạn cần Dịch vụ quảng cáo crypto, liên hệ Click Digital ngay. 🤗

Cảm ơn bạn đã đọc. Chúc bạn đầu tư thành công. 🤗

Giới thiệu token Saigon (SGN):

Đầu tư vào các công ty quảng cáo blockchain hàng đầu bằng cách MUA token Saigon (SGN) trên Pancakeswap: https://t.co/KJbk71cFe8/ (đừng lo lắng về tính thanh khoản, hãy trở thành nhà đầu tư sớm)
Được hỗ trợ bởi Công ty Click Digital
Nâng cao kiến thức về blockchain và crypto
Lợi nhuận sẽ dùng để mua lại SGN hoặc đốt bớt nguồn cung SGN để đẩy giá SGN tăng.
Địa chỉ token trên mạng BSC: 0xa29c5da6673fd66e96065f44da94e351a3e2af65
Twitter X: https://twitter.com/SaigonSGN135/
Staking SGN: http://135web.net/

If you’d like to invest in top blockchain advertising companies, just BUY Saigon token (SGN) on Pancakeswap: https://t.co/KJbk71cFe8/ (do not worry about low liquidity, be the early investor)
Backed by Click Digital Company
Enhancing blockchain and crypto knowledge
The profits will be used to repurchase SGN or burn a portion of the SGN supply to drive up the SGN price.
BSC address: 0xa29c5da6673fd66e96065f44da94e351a3e2af65
Twitter X: https://twitter.com/SaigonSGN135/
Staking SGN: http://135web.net/