Tín hiệu Options cho thấy khả năng tăng giá của Ethereum, đi kèm các rủi ro

Số người xem bài viết (Post Views): 27

Tags: dự đoán, ethereum, on-chain, options

Giá ETH đã chạm đáy chưa? Thị trường Options “bật mí” thời điểm phục hồi, nhưng đồng thời rủi ro vẫn còn đang rình rập. Tìm hiểu ngay những yếu tố tác động giá ETH hiện tại!

Thị trường options của Ethereum đang phát đi những tín hiệu cho thấy xu hướng tăng trưởng trong trung hạn, được thúc đẩy bởi sự lạc quan của các nhà giao dịch và sự tập trung vào các hợp đồng call. Tuy nhiên, sự thận trọng của các nhà đầu tư lớn, nguy cơ thanh lý tiềm ẩn và các yếu tố vĩ mô bên ngoài vẫn là những thách thức cần được xem xét. Bài viết này đi sâu vào phân tích các yếu tố này để cung cấp cái nhìn toàn diện về tình hình thị trường Ethereum.

Table of Contents

1. CÁC CHỈ SỐ HIỆN TẠI TRÊN THỊ TRƯỜNG OPTIONS ETHEREUM?

Thị trường options Ethereum, một thước đo quan trọng về tâm lý nhà đầu tư và kỳ vọng tương lai, đang cho thấy những dấu hiệu phục hồi và tiềm năng tăng trưởng. Cấu trúc thị trường hiện tại cho thấy sự kỳ vọng vào sự tăng trưởng trong trung hạn, đặc biệt khi các sự kiện đáo hạn options vào tháng Hai và tháng Ba có thể đóng vai trò quan trọng trong việc định hình quỹ đạo giá của ETH.

Open Interest và Sự thống trị của Hợp đồng Call: Tính đến thời điểm giữa tháng Hai, hơn 70% open interest (OI) trong thị trường options Ethereum là các hợp đồng call (quyền chọn mua). Điều này có nghĩa là phần lớn các nhà giao dịch đang đặt cược vào khả năng giá ETH sẽ tăng lên trong tương lai. Dữ liệu từ CoinGlass cho thấy xu hướng này ngày càng mạnh mẽ, với sự gia tăng số lượng nhà giao dịch tin vào sự tăng giá của ETH.

Tầm quan trọng của Tỷ lệ Put/Call: Tỷ lệ put/call (PCR) là một chỉ báo khác cho thấy tâm lý thị trường. Tỷ lệ PCR thấp, như hiện tại, cho thấy rằng số lượng hợp đồng call đang vượt trội so với số lượng hợp đồng put, phản ánh sự lạc quan chung về tiềm năng tăng giá của ETH.

Open Interest của Ethereum ngày 16/02/2025. Nguồn: CoinGlass

2. CÁC YẾU TỐ ĐANG ẢNH HƯỞNG SỰ CÂN BẰNG GIỮA LẠC QUAN VÀ THẬN TRỌNG

Nicolai Sondergaard, nhà phân tích nghiên cứu tại Nansen, đã cung cấp những nhận định sâu sắc về tình hình thị trường options ETH. Ông nhấn mạnh rằng thị trường đang “nghiêng về hướng tăng giá, nhưng vẫn có một chút thận trọng”, với các yếu tố sau:

Tập trung vào các mức giám mục tiêu: “Hầu hết hoạt động diễn ra ở các hợp đồng call, đặc biệt là xung quanh các mức giá 3,000–4,000,” Sondergaard cho biết. Điều này cho thấy các nhà giao dịch đang nhắm mục tiêu đến những mức giá này trong trung hạn.
Tầm quan trọng của thời điểm đáo hạn: Sự tập trung vào thời điểm đáo hạn tháng Hai và tháng Ba cho thấy các nhà giao dịch tin rằng ETH sẽ có thể đạt được mức tăng trưởng đáng kể trong khoảng thời gian này.
Sự tương phản với hiệu suất gần đây: Tuy nhiên, cần lưu ý rằng trong tuần qua, giá ETH gần như đi ngang và giảm hơn 21% so với tháng trước. Điều này cho thấy sự phục hồi có thể không diễn ra ngay lập tức và cần thời gian để ETH lấy lại động lực tăng trưởng.

3. SỰ THẬN TRỌNG CỦA CÁC NHÀ ĐẦU TƯ LỚN: HÀNG RÀO PHÒNG NGỪA RỦI RO

Mặc dù triển vọng chung có vẻ lạc quan, sự thận trọng của các nhà đầu tư lớn là một yếu tố quan trọng cần được xem xét.

Hàng rào phòng ngừa rủi ro bằng Hợp đồng Put: Sondergaard lưu ý rằng “Một số nhà đầu tư lớn đang phòng ngừa rủi ro bằng các hợp đồng put (22% giao dịch khối), điều này cho thấy họ đang theo dõi các rủi ro giảm giá.” Điều này có nghĩa là các nhà đầu tư lớn đang sử dụng hợp đồng put như một công cụ bảo hiểm để bảo vệ danh mục đầu tư của họ khỏi những đợt giảm giá bất ngờ.
Biến động ngụ ý và Biến động lịch sử: Biến động ngụ ý (IV) đo lường kỳ vọng của thị trường về mức độ biến động của giá tài sản trong tương lai. IV cao cho thấy sự không chắc chắn lớn hơn. Sondergaard chỉ ra rằng biến động ngụ ý nghiêng về các mức giá cao hơn (OTM calls), cho thấy tâm lý lạc quan, nhưng biến động lịch sử ổn định vẫn giữ mọi thứ ở mức cơ bản.

4. MỐC QUAN TRỌNG $2,600 VÀ NGUY CƠ THANH LÝ

Mức giá $2,600 đóng vai trò là một mốc quan trọng đối với ETH. Việc giữ vững trên mức này là rất quan trọng để ngăn chặn các đợt thanh lý lớn và duy trì tâm lý thị trường tích cực.

Biểu đồ thanh lý. Nguồn: CoinGlass

Nguy cơ Thanh lý Vị thế Long: Một đợt điều chỉnh tiềm năng xuống dưới $2,600 có thể kích hoạt thanh lý các vị thế long có đòn bẩy trị giá hơn $500 triệu trên tất cả các sàn giao dịch, theo dữ liệu từ CoinGlass. Điều này có thể tạo ra một vòng xoáy đi xuống, khi các vị thế long bị thanh lý hàng loạt, đẩy giá ETH xuống thấp hơn nữa.

5. CÁC YẾU TỐ VĨ MÔ BÊN NGOÀI VẪN TIẾP TỤC GÂY ẢNH HƯỞNG

Giá ETH không chỉ bị ảnh hưởng bởi các yếu tố nội tại của thị trường tiền điện tử, mà vẫn còn bị ảnh hưởng nhiều bởi các yếu tố vĩ mô bên ngoài.

Căng thẳng Thương mại và Chính sách Tiền tệ: Căng thẳng thương mại giữa các quốc gia lớn, chính sách tiền tệ của các ngân hàng trung ương (ví dụ: Cục Dự trữ Liên bang Mỹ), và các sự kiện địa chính trị có thể tác động đến tâm lý nhà đầu tư và dòng vốn vào thị trường tiền điện tử.
- Khi căng thẳng thương mại gia tăng giữa Mỹ và Trung Quốc, các nhà đầu tư có thể trở nên thận trọng hơn và giảm thiểu rủi ro bằng cách rút vốn khỏi các tài sản rủi ro như tiền điện tử. Điều này có thể dẫn đến giảm giá ETH và các loại tiền điện tử khác. (Ví dụ mang tính lịch sử, có thể điều chỉnh để phù hợp với tình hình hiện tại)
Quy định Pháp lý: Các quy định pháp lý về tiền điện tử ở các quốc gia khác nhau cũng có thể ảnh hưởng đến giá ETH. Các quy định chặt chẽ có thể hạn chế sự tiếp cận của nhà đầu tư và làm giảm tính thanh khoản của thị trường, trong khi các quy định thân thiện hơn có thể thúc đẩy sự phát triển và tăng giá ETH.

6. BẢNG TỔNG HỢP CÁC YẾU TỐ ẢNH HƯỞNG ĐẾN GIÁ ETH

Yếu tố	Ảnh hưởng	Biện pháp đối phó
Thị trường Options (Call)	Thể hiện sự kỳ vọng tăng giá, đặc biệt trong trung hạn.	Theo dõi các mức giá mục tiêu và thời điểm đáo hạn để đưa ra quyết định giao dịch.
Tỷ lệ Put/Call thấp	Củng cố tâm lý lạc quan.	Xem xét cùng với các chỉ báo khác để đánh giá toàn diện hơn.
Sự thận trọng của nhà đầu tư lớn	Thể hiện lo ngại về rủi ro giảm giá tiềm ẩn.	Đánh giá các chiến lược phòng ngừa rủi ro và điều chỉnh danh mục đầu tư cho phù hợp.
Mức hỗ trợ $2,600	Cần được giữ vững để tránh thanh lý các vị thế short.	Đặt lệnh stop-loss để bảo vệ vốn trong trường hợp giá giảm xuống dưới mức này.
Căng thẳng thương mại	Có thể tạo áp lực lên giá Bitcoin và Ether.	Theo dõi các diễn biến chính trị và kinh tế để dự đoán các tác động tiềm ẩn.
Quy định pháp lý	Có thể hạn chế hoặc thúc đẩy sự phát triển của thị trường.	Cập nhật thông tin về các quy định mới và đánh giá tác động của chúng đến các khoản đầu tư.
Tâm lý thị trường	Có thể thay đổi nhanh chóng và ảnh hưởng đến giá ETH.	Sử dụng các chỉ báo tâm lý thị trường và quản lý cảm xúc khi giao dịch.

7. NHẬN ĐỊNH CHUNG: CON ĐƯỜNG ĐỂ PHỤC HỒI VẪN CÒN NHIỀU THÁCH THỨC

Thị trường Ethereum đang đối mặt với một giai đoạn quan trọng, với những tín hiệu tích cực từ thị trường options nhưng đi kèm với nhiều thách thức. Sự cân bằng giữa lạc quan và thận trọng là chìa khóa để điều hướng trong bối cảnh này. Các nhà giao dịch và nhà đầu tư nên:

Theo dõi chặt chẽ các mức hỗ trợ và kháng cự: Đặc biệt là mức $2,600, để đưa ra các quyết định giao dịch hợp lý.
Phân tích kỹ lưỡng các yếu tố vĩ mô: Để hiểu rõ hơn về các tác động tiềm ẩn đến thị trường tiền điện tử.
Quản lý rủi ro một cách cẩn thận: Sử dụng các công cụ như stop-loss và take-profit để bảo vệ vốn đầu tư.
Nghiên cứu và cập nhật thông tin thường xuyên: Thị trường tiền điện tử luôn biến động, vì vậy việc nắm bắt thông tin mới nhất là rất quan trọng.

Với sự hiểu biết sâu sắc về các yếu tố này, các nhà đầu tư có thể đưa ra các quyết định sáng suốt hơn và điều hướng thành công trong thị trường Ethereum đầy biến động.

[+++]

Lưu ý: Bài viết chỉ cung cấp góc nhìn và không phải là lời khuyên đầu tư.

Đọc các Sách chính thống về Blockchain, Bitcoin, Crypto

Để nhận ưu đãi giảm phí giao dịch, đăng ký tài khoản tại các sàn giao dịch sau:

👉 Nếu bạn cần Dịch vụ quảng cáo crypto, liên hệ Click Digital ngay. 🤗

Cảm ơn bạn đã đọc. Chúc bạn đầu tư thành công. 🤗

Giới thiệu token Saigon (SGN):

Đầu tư vào các công ty quảng cáo blockchain hàng đầu bằng cách MUA token Saigon (SGN) trên Pancakeswap: https://t.co/KJbk71cFe8/ (đừng lo lắng về tính thanh khoản, hãy trở thành nhà đầu tư sớm)
Được hỗ trợ bởi Công ty Click Digital
Nâng cao kiến thức về blockchain và crypto
Lợi nhuận sẽ dùng để mua lại SGN hoặc đốt bớt nguồn cung SGN để đẩy giá SGN tăng.
Địa chỉ token trên mạng BSC: 0xa29c5da6673fd66e96065f44da94e351a3e2af65
Twitter X: https://twitter.com/SaigonSGN135/
Staking SGN: http://135web.net/

If you’d like to invest in top blockchain advertising companies, just BUY Saigon token (SGN) on Pancakeswap: https://t.co/KJbk71cFe8/ (do not worry about low liquidity, be the early investor)
Backed by Click Digital Company
Enhancing blockchain and crypto knowledge
The profits will be used to repurchase SGN or burn a portion of the SGN supply to drive up the SGN price.
BSC address: 0xa29c5da6673fd66e96065f44da94e351a3e2af65
Twitter X: https://twitter.com/SaigonSGN135/
Staking SGN: http://135web.net/