Renzo Protocol: Dự án Liquid Restaking được Binance Labs đầu tư

Số người xem bài viết (Post Views): 109

Ngày 22 tháng 2 năm 2024, Renzo Protocol đã thành công trong việc thu hút vốn đầu tư từ Binance Labs. Chỉ hai tháng sau, ngày 23 tháng 4 năm 2024, Binance Launchpool đã công bố Renzo là dự án thứ 53 trên nền tảng của họ, đánh dấu một bước ngoặt quan trọng cho giao thức này. Điều gì làm cho Renzo Protocol trở nên đặc biệt? Hãy cùng khám phá chi tiết qua bài viết sau đây!

Table of Contents

1, Renzo là gì?

Renzo Protocol là một giao thức cross-chain Liquid Restaking ra đời với mục tiêu mở khóa thanh khoản Restake trên hệ sinh thái EigenLayer. Đây là dự án Liquid Restaking thứ hai được ra mắt trên Binance Launchpool, sau EtherFi.

Giao thức này cho phép người dùng tiếp cận dễ dàng với sản phẩm của EigenLayer, đồng thời mang lại tính thanh khoản cho các LST khi tham gia restaking. Người dùng có thể gửi các loại tài sản như ETH, WETH, stETH, wBETH để kiếm lợi nhuận, và trong tương lai sẽ có thêm nhiều LST khác được tích hợp.

Nhờ sự tích hợp với Connext và Chainlink, Renzo Protocol có thể hỗ trợ việc đặt cược chéo từ nhiều chuỗi khác nhau. Điều này có nghĩa là các token ETH hay LST có thể được chuyển từ các chuỗi khác về Ethereum để restake vào EigenLayer. Hiện tại, dự án đã có mặt trên các chuỗi Ethereum, Arbitrum, BNB Chain, Mode Network, Linea và sắp tới là Layer 2 của sàn OKX.

2, Điểm nổi bật

Các giao thức Liquid Restaking đang ngày càng phổ biến, mang lại trải nghiệm tối ưu cho người dùng. Trong số đó, Renzo nổi bật với những đặc điểm sau:

Cross-chain Restaking trên các Layer 2: Renzo đã hợp tác với Connext Network, cho phép người dùng restake token wETH trên các Layer 2 như Arbitrum. Trong tương lai, dự án sẽ tiếp tục mở rộng sang nhiều Layer 2 mới, mang đến cho người dùng trải nghiệm liền mạch và đơn giản hơn.
Tích hợp đa dạng giao thức: Renzo tích hợp với nhiều giao thức DeFi nổi tiếng như Pendle, Balancer, Gearbox, Curve,… Điều này cho phép người dùng sử dụng đồng ezETH để tham gia vào các hoạt động DeFi như cung cấp thanh khoản và hoán đổi token.
Giao diện thân thiện: thiết kế giao diện của Renzo rất trực quan và dễ sử dụng, giúp người dùng có thể trải nghiệm dễ dàng chỉ với vài thao tác đơn giản.

3, Cơ chế hoạt động

3.1, Mô hình hoạt động

Renzo là một nền tảng Liquid Derivatives được xây dựng trên EigenLayer, đóng vai trò là giao diện cho hệ sinh thái EigenLayer bằng cách bảo mật các Dịch vụ được xác thực (Actively Validated Services) và mang lại lợi nhuận cao hơn so với staking ETH thông thường.

Mỗi lần người dùng gửi ETH hoặc LST vào Renzo, giao thức sẽ tạo ra một lượng ezETH tương đương, đại diện cho thanh khoản mà người dùng đã gửi vào. Điều này cho phép người dùng tiếp tục sử dụng tài sản của mình trong thị trường DeFi thay vì bị khóa thanh khoản khi restake trực tiếp vào EigenLayer.

Renzo được thiết kế để trở thành giải pháp on-ramp và off-ramp cho Ethereum restaking, sử dụng kết hợp các hợp đồng thông minh và các node vận hành để đảm bảo chiến lược restaking hiệu quả và an toàn.

3.2, ezETH

ezETH là Liquid Restaking Token (LRT) đại diện cho số LST hoặc ETH của người dùng gửi vào Renzo. ezETH là token tích lũy giá trị, phần thưởng của người dùng sẽ đến từ việc ezETH tăng giá theo thời gian so với ETH hay LST người dùng gửi vào giao thức lúc ban đầu.

Phần thưởng: $ezETH mang lại phần thưởng hấp dẫn bằng ETH, USDC và các token phần thưởng khác từ các Dịch vụ được xác thực (AVS).
Rút tiền: việc rút tiền sẽ mất ít nhất 7 ngày do yêu cầu từ EigenLayer, đảm bảo an toàn và tuân thủ các quy định restaking. Cơ chế này chủ yếu phụ thuộc vào yêu cầu rút tiền của EigenLayer, nhưng sẽ khác nhau tùy thuộc vào từng AVS.
Phí: Renzo sẽ trả cho người dùng 100% phần thưởng đến từ EigenLayer. Các khoản phí sẽ được chia đều giữa quỹ dự trữ của giao thức (Treasury) và các nhà vận hành node của Renzo.

3.3, Renzo ezPoint

Renzo Points là phần thưởng dành cho người dùng đã đóng góp vào sự thành công của giao thức.

Kể từ khi ra mắt mạng chính Beta của Renzo vào ngày 18 tháng 12 năm 2023, mỗi người tham gia trong hệ sinh thái Renzo sẽ nhận được điểm thưởng.

Số lượng điểm thưởng sẽ thay đổi tùy theo thời gian và mức độ tham gia của người dùng.

4, Tiềm năng và rủi ro

4.1, Tiềm năng

Restaking hiện đang rất thu hút và dự kiến sẽ bùng nổ hơn trong tương lai. Khái niệm restaking mở ra cơ hội giúp các staker gia tăng lợi nhuận, với APR có thể lên đến 10% hoặc thậm chí 30% nhờ restake tài sản ETH hoặc LST vào các Dịch vụ được xác thực (AVS). Điều này đặc biệt quan trọng khi lợi nhuận staking thông thường ngày càng giảm do lượng ETH tham gia stake trên mạng lưới Ethereum ngày càng tăng.

Hiện tại, TVL của lĩnh vực Liquid Staking đang lớn hơn khoảng 4 lần so với Liquid Restaking. Với cơ hội kiếm được nhiều lợi nhuận hơn từ Liquid Restaking, phần lớn thanh khoản từ Liquid Staking sẽ đổ vào lĩnh vực này. Thêm vào đó, khoảng 74% nguồn cung ETH vẫn đang lưu thông ngoài thị trường, hứa hẹn mang lại nguồn thanh khoản dồi dào cho các dự án Liquid Restaking khai thác.

Renzo Protocol không chỉ giúp người dùng dễ dàng tham gia vào hoạt động Restaking mà còn loại bỏ nhiều rào cản về quản lý rủi ro và tài chính. Với sự gia tăng đáng kể của dòng tiền và sự quan tâm từ thị trường, Renzo đang nổi bật trong mảng Liquid Restaking, giữ vững vị trí top đầu với TVL đứng thứ 2.

4.2, Rủi ro

Mặc dù đang giữ vị trí thứ hai, Liquid Restaking là một lĩnh vực có tính cạnh tranh cao với nhiều đối thủ như EtherFi, Puffer Finance, Eigenpie, Kelp DAO,… luôn sẵn sàng giành lấy thị phần của Renzo.

Ngoài ra, giao thức Renzo còn phải đối mặt với các rủi ro bảo mật, nguy cơ mất peg của ezETH do biến động thị trường, và nguy cơ bị cắt giảm cổ phần do Slashing (phạt cắt giảm cổ phần khi Validator có hành vi xấu).

Gần đây, token ezETH đã mất peg hơn 50% do tranh cãi về việc airdrop cho người dùng quá ít trong khi phân bổ cho đội ngũ và quỹ đầu tư lại lên đến 60%. Tuy nhiên, sự giảm giá này chỉ kéo dài trong 10 phút và hiện tại giá đã trở lại mức ổn định như ban đầu.

5, Đội ngũ dự án

Đội ngũ xây dựng Renzo đều là những người có kinh nghiệm trong lĩnh vực DeFi. Họ là những chuyên gia giàu kinh nghiệm, tài năng và sẵn sàng dẫn dắt dự án đi đến thành công.

Lucas Kozinski (Founding Contributor): Lucas Kozinski tốt nghiệp Thạc sĩ tại University of Maryland – Robert H. Smith School of Business. Ông có kinh nghiệm phát triển chiến lược kinh doanh cho nhiều công ty crypto uy tín như Tezos Foundation, Tokensoft Inc., và Lunar Labs Inc.

Kratik Lodha (Founding Contributor): Kratik Lodha có bằng Thạc sĩ Kinh tế từ Birla Institute of Technology and Science. Ông đã tích lũy kinh nghiệm nghiên cứu đầu tư tại các tổ chức tài chính hàng đầu như WorldQuant, Alchemy Capital Management, và Woodstock Fund.

Jatin Jain (Contributor): Jatin Jain sở hữu bằng Cử nhân chuyên ngành Công nghệ Thông tin và có kinh nghiệm làm việc tại SignEasy, PowerLoom Protocol, Unreal Finance, và Persistence Labs. Ông đã phát triển pStake Finance – một nền tảng staking đa chuỗi được đầu tư bởi các ông lớn như Coinbase và Binance.

6, Nhà đầu tư

Ngày 16/01/2024, Renzo Protocol đã thành công trong việc gọi vốn vòng hạt giống với tổng số 3.2 triệu USD từ các quỹ rủi ro (VCs) như Maven11, Figment Capital, OKX Ventures, Bitscale và hơn 30 nhà đầu tư thiên thần khác.

Vào ngày 22/02/2024, dự án tiếp tục nhận được đầu tư từ Binance Labs và số tiền cụ thể không được tiết lộ.

7, Tokenomics

7.1, Thông tin về token

Tên Token: Renzo
Ticker: REZ
Blockchain: Ethereum
Hợp đồng (Contract): 0x3B50805453023a91a8bf641e279401a0b23FA6F9
Loại Token: ERC 20
Tổng Cung Cấp (Total Supply): 10,000,000,000 REZ
Cung Cấp Ban Đầu (Initial Supply): 1,050,000,000 REZ (11,50% tổng nguồn cung)

7.2, Phân bổ Token

Token REZ được phân bổ như sau:

Investors & Advisors: 31.56%
Team: 20%
DAO Treasury: 20%
Foundation: 13.44%
Airdrop: 10%
Binance Launchpool: 2.5%
Liquidity: 2.5%

7.3, Token Use Case

Người dùng sở hữu token REZ có thể sử dụng cho các mục đích sau:

Là phương tiện thanh toán để tham gia các hoạt động của giao thức.
Sử dụng để bỏ phiếu cho các đề xuất thay đổi của dự án.

8, Tổng Kết

Renzo Protocol đang giữ vị thế TOP 2 về tổng giá trị khóa (TVL) trong lĩnh vực Liquid Restaking, với tiềm năng bùng nổ khi EigenLayer ra mắt token riêng. Giao thức này đã hoàn thành hai vòng gọi vốn với sự tham gia của những quỹ đầu tư hàng đầu như Binance Labs, IOSG Ventures,…

Tuy nhiên, Liquid Restaking đang phải đối đầu với sự cạnh tranh gay gắt từ nhiều đối thủ nặng ký, đặc biệt là các tên tuổi như EtherFi, Puffer Finance và KelpDAO. Renzo cần liên tục phát triển để duy trì vị thế này và không bị tụt lại phía sau. Các bạn người mới hãy cùng khám phá và đánh giá để đưa ra những quyết định đầu tư tốt nhất.

[+++]

Lưu ý: Bài viết chỉ cung cấp góc nhìn và không phải là lời khuyên đầu tư.

Đọc các Sách chính thống về Blockchain, Bitcoin, Crypto

Để nhận ưu đãi giảm phí giao dịch, đăng ký tài khoản tại các sàn giao dịch sau:

👉 Nếu bạn cần Dịch vụ quảng cáo crypto, liên hệ Click Digital ngay. 🤗

Cảm ơn bạn đã đọc. Chúc bạn đầu tư thành công. 🤗

Giới thiệu token Saigon (SGN):

Đầu tư vào các công ty quảng cáo blockchain hàng đầu bằng cách MUA token Saigon (SGN) trên Pancakeswap: https://t.co/KJbk71cFe8/ (đừng lo lắng về tính thanh khoản, hãy trở thành nhà đầu tư sớm)
Được hỗ trợ bởi Công ty Click Digital
Nâng cao kiến thức về blockchain và crypto
Lợi nhuận sẽ dùng để mua lại SGN hoặc đốt bớt nguồn cung SGN để đẩy giá SGN tăng.
Địa chỉ token trên mạng BSC: 0xa29c5da6673fd66e96065f44da94e351a3e2af65
Twitter X: https://twitter.com/SaigonSGN135/
Staking SGN: http://135web.net/

If you’d like to invest in top blockchain advertising companies, just BUY Saigon token (SGN) on Pancakeswap: https://t.co/KJbk71cFe8/ (do not worry about low liquidity, be the early investor)
Backed by Click Digital Company
Enhancing blockchain and crypto knowledge
The profits will be used to repurchase SGN or burn a portion of the SGN supply to drive up the SGN price.
BSC address: 0xa29c5da6673fd66e96065f44da94e351a3e2af65
Twitter X: https://twitter.com/SaigonSGN135/
Staking SGN: http://135web.net/